Lettre financière du 3 février 2020

Lettre financière

3 février 2020

258ème numéro (depuis le 24/01/2015)

(1) Nous offrons de la gestion pour des comptes marchés à terme avec un minimum de 25K USD ou équivalent CAD.

(2) Nous offrons un compte de gestion active avec des FNB US et des stratégies d’options avec un minimum de 250K USD ou équivalent CAD. (CKL0522)

(3) Nous offrons de la gestion de portefeuille à long terme avec des frais de gestion minime (0.9%). Un minimum de 100K CAD est  nécessaire pour ce compte. 

*Pas de transfert de fonds nécessaire.

Écrivez-nous à info@charlesklangford.com pour plus de détails

Le prochain cours intensif :

  • Investissement stratégique dans les options (22 février 2020)

Pour en savoir plus sur ces cours, visitez notre site web:

http://www.charlesklangford.com/fr/services/seminaires


Indice S&P 500 (le soleil financier de la planète)

Le marché (SPX et dérivés) a vécu une semaine à la baisse de 2.1%.  Cette baisse est due principalement aux craintes du coronavirus qui a impacté le sentiment globale du marché.  Le secteur des services publics (Utilities)  et le secteur de consommation discretionaire ont eu la meilleure performace cette semaine. 

Comme prévue par les indicateurs techniques du SPY, le marché a subbit une correction cette semaine. Les indicateurs technique sont présentement neutre et nous croyons que la toile de fond du marché est toujours à la hausse. 

Gestion active de la semaine

Comptes VIP (Portefeuille FNB CKL0522) - 2020/02/03

Semaine du 27 janvier, 2019

La stratégie de la semaine était de faire une stratégie de "FENCE"  sur le SPY, qui permet de profiter si le marché monte sur les actions SPY, de profiter sur les short call si le marché est neutre ou de proteger nos actions de SPY en cas d'une grosse baisse avec les puts

  • Vente d'ouverture de 7 call (short call) SPY 2020/01/31 332 @ 1.83$ le 23 janvier
  • Achat d'ouverture de 7 put (Long Put) SPY 2020/01/31 325 @ 0.49$ le 23 janvier
  • Rachat des 7 short calls SPY 2020/01/31 332 @ 0.01$ le 31 janvier 
  • Vente des 7 long put SPY 2020/01/31 325 @ 1.17 le 31 janvier
  • Nous avons gardé les 700 actions de SPY 

Profit/perte de la semaine des positions fermées 

Profit sur les 7 short call SPY 2020/01/31 332 = 1.83 - 0.01 = 1 274$ US
Profit sur les 7 long put SPY 2020/01/31 325 = 1.17 - 0.49 = 476$ US

Profit net des positions fermées: 1 750$ US

Profit/perte de la semaine des positions ouvertes:

Perte cette semaine sur les 700 actions de SPY: (321.93 - 328.77) * 700 = -4 788$ US

Perte nette: 1 750 - 4788 = -3 038$ USD par client (1.21% de perte vs 2.1% de perte du SPY)

CKL0522 (Portefeuille marché à terme) - 2020/02/03

La stratégie de la semaine était de faire un "fence" sur un contrat de ESH20 pour le proteger en cas d'une chute

  • Vente d'ouverture d'un call ESH20 2020/01/31 3330 @ 15.00$ le 23 janvier
  • Achat d'ouverture d'un put ESH20 2020/01/31 3280 @ 7.75$ le 23 janvier
  • Rachat du call ESH20 2020/01/31 3330 @ 0.05 le 31 janvier 
  • Vente du put 2020/01/31 3280 @ 42.25 le 31 janvier
  • Nous avons gardé le contrat ESH20

Profit/perte de la semaine des positions fermées 

Profit sur le long put = (42.25 - 7.75) * 50 = 1725$ US
Profit sut le short Call = (+15.00 - 0.05) * 50 = 747.50$ US 

Profit net des positions fermées: 2472.50$ US

Profit/perte de la semaine des positions ouvertes

Perte de la semaine sur le contrat ESH20 = (3293.50 - 3224.50) * 50 = -3450$ US

Perte nette: 2472.50 - 3450 = -977.50$ USD par client 

Bonne semaine de l'équipe CKL!