Gestion de portefeuille

Gestion de portefeuille

Le rendement moyen des portefeuilles géré par Charles K. Langford Inc. a été de 10.90% avec un écart-type de 3.75 en 2016 et 13.50% avec un écart-type de 4.65% en 2017 après commissions des transactions et ¾ des honoraires de gestion.

Le montant minimum préférable à gérer est de 250K$, mais un montant de plus que 100K$ est acceptable et les frais de gestion sont de 0,9% de l’actif (900$ pour chaque 100 000$ d’actif, plus taxes) par année, payés trimestriellement au prorata sur l’actif de fin trimestre.

Il n’y a pas de transfert de fonds. Le client garde son compte chez sa maison de courtage et donne à Charles K. Langford Inc. (« CKL ») l’autorisation officielle à entrer dans le compte et effectuer les transactions.

Cette autorisation est le document standard que chaque maison de courtage met à disposition de ses clients qui font gérer leur compte par d’autres. Évidemment le client peut en tout moment voir son compte disponible en ligne de la part de sa maison de courtage.

La gestion de CKL est basée principalement sur des FNB et moins sur des actions individuelles. La méthode des entrées et sorties du marché est basée sur l’analyse technique.

Si le client l’autorise, CKL effectue des stratégies d’options comme complément de gestion du portefeuille, tel par exemple achat de call, vente de call couvert, achat de put, vente de put, colliers (collars) et écarts (spreads).

Dans des comptes en dollars canadiens CKL investit dans des FNB en dollars canadiens (CAD- hedged) sur indices américains, par exemple XSP, XHY et XHD, etc. et sur FNB d’indices canadiens.

Si le client dispose d’un compte en dollars US, CKL négocie essentiellement les mêmes produits (par exemple SPY ou QQQ ou SPLV, HYG, HDV, etc.) et utilise entre autres les options Weeklys, qui sont, selon les stratégies, plus profitables des options traditionnelles.

CKL gère de façon active des comptes marchés à terme sur instruments financiers et matières premières. Le montant minimum à investir est de 25K$. La procédure administrative est la même que pour les comptes de FNB.

Disnat offre un excellent service de prélèvement des honoraires trimestriels de gestion directement du compte, ou d’un des comptes, du client. Le client reçoit la facture de CKL à titre de référence et l’original va à Disnat qui se charge d’émettre un chèque au nom de CKL. Si le compte à gérer est ailleurs, la procédure courante est que le client nous envoie un chèque sur réception de la facture des honoraires.

Des institutions financières affiliées à des banques offrent un service similaire à celui de Disnat : le client envoie la facture à l’institution financière et celle-ci prélève le montant de la facture du compte client et le dépose dans le compte de CKL.